Рынок IPO в 2019 году был не очень благосклонен к убыточным технологическим компаниям, год закончился разочарованием для инвесторов крупнейшего IPO Uber, Lyft, компании коворкинга WeWork и т.д.
В условиях мировой пандемии COVID-19 и нестабильной экономической ситуации инвесторам снова приходится не просто, однако опыт таких недавних IPO, как страховой стартап Lemonade, показал, что многие стремятся инвестировать в потенциально прибыльную бизнес-модель.
Индексный фонд Renaissance IPO ETF, специализирующийся исключительно на американском IPO рынке, с начала года вырос на 36,55%, сильно опережая рост индекса S&P 500 (SPX) в 0,27%.
Учитывая, что текущий сезон квартальных отчетов публичных компаний демонстрирует потери, связанные с пандемией и большинство компаний не дает прогнозов, аналитики говорят, что в какой-то мере “в настоящий момент “первичный рынок” (рынок IPO) выглядит привлекательней, чем “вторичный” (рынок компаний, которые уже стали публичными)”.
В этом году американские публичные компании выпустили рекордные объемы акций во вторичных сделках и выпустили рекордные суммы облигаций и конвертируемых долгов. Это говорит о том, что многие компании стремятся заполучить больше наличности и инвесторам необходимо определить какая из компаний принесет им больше.
Билл Смит, президент инвестиционного банка Renaissance Capital, отметил такие предстоящие IPO как Vertex (VERX), Vital Farms (VITL), Li Auto (LI), Vasta Platform (VSTA) и другие.
Смит также отметил, что все более популярным способом выхода на публичный рынок становится позиционирование компаний-стартапов себя как бланковой компании/компании blank-check, термин под которым понимается, что компания-стартап либо не имеет конкретного бизнес-плана или он заключается в слиянии или поглощении с другой компанией или компаниями.
Деятельность таких фирм попадает под условия Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), которые, среди прочего, требуют внесение большей части привлеченных средств на целевой депозитный счет до тех пор, пока не будет согласовано приобретение. Тип бланковой компании — это «компания по приобретению специального назначения», или сокращенно SPAC.
Такой бланковой компанией является Vertex (VERX), поставщик налогового программного обеспечения, стоимость которого оценивается в $2 млрд. Vertex намерена привлечь $317 млн. от продажи своих акций класса А в ходе IPO. Компания имеет более 4000 клиентов по всему миру, включая более половины фирм из списка Fortune 500, предоставляя различные виды программного обеспечения для расчета, управления и отчетности по налогам более чем в 130 странах.
По словам Смита из Renaissance Capital, Vertex «имеет репутацию прибыльности и сильного генерирования денежных потоков, и достигла масштабного роста».
Ожидается, что Li Auto, производитель электрических внедорожников в Китае, привлечет $855 млн. при рыночной капитализации в $7,9 млрд.
Vasta Platform — бразильская компания, отделившаяся от частной образовательной группы Cogna, намерена привлечь $306 млн. при оценке в $1,4 млрд.
Фермерская компания Vital Farms по производству яиц нацелена на привлечение $125 млн. при рыночной оценке в $692 млн. Компания позиционирует себя как “этическая”, где куры гуляют по пастбищам, а не содержатся в клетках, как на обычных птицефабриках.
Среди других ближайших IPO: поставщик услуг облачного хостинга Rackspace Technology (RXT), сеть оздоровительных центров Oak Street Health (OSH) и ипотечная кредитная компания Rocket Companies (RKT).
Читайте также: «Дочка» Alibaba хочет провести IPO в Гонконге в 2020 году и получить оценку в $200 млрд
Следите за нашим телеграм каналом: https://t.me/ldaily
Центробанк Китая рекомендовал «дочке» Alibaba — финансово-технологической компании Ant Group — сосредоточиться на функции платежного сервиса. Об этом сообщила The Wall Street Journal со ссылкой на заявление Народного банка Китая. Главный регулирующий орган КНР выпустил заявление по итогам встречи с представителями Ant Group, которая прошла в субботу, 26 декабря. В нем китайский центробанк обратил внимание […]
Накануне акции компании Tesla Илона Маска были включены в индекс S&P 500, после чего их стоимость упала на 6,4%, пишет Bloomberg. Рост акций компании на закрытии торгов в пятницу, 18 декабря, составил 5%. В этот день объем торгов бумагами компании Илона Маска достиг $150 млрд, пишет Bloomberg. Котировки производителя электрокаров падают вместе с американским рынком […]
Акции DoorDash снизились после того, как аналитическое агентство Citron Research назвало IPO компании «самым нелепым» в 2020 году. На это обратил внимание Bloomberg. К закрытию сессии в четверг, 17 декабря, бумаги сервиса доставки еды снизились на 2,5%, до $154,21. На премаркете в пятницу они упали еще на 4%, до $147,5. В исследовательском отчете Citron говорится, […]
Криптовалютная биржа Coinbase объявила, что она конфиденциально подала в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC) форму S-1, необходимую для выхода на биржу. Компания не сообщила детали предполагаемого размещения, а ее представители отказались от комментариев по этому вопросу. Coinbase может стать первым крупным игроком на криптовалютном рынке, ставшим публичной компанией. О намерении Coinbase выйти […]
Акции сервиса аренды жилья Airbnb упали в стоимости на 25% с момента их торгового дебюта в четверг, 10 декабря. Состояние трех совладельцев компании за три дня после IPO уменьшилось на $5 млрд. Об этом сообщает Forbes. Акции Airbnb во вторник, 15 декабря упали в цене на 5%, до $124 за бумагу, или на 25% ниже […]
Вакцинация может защитить нас не только от инфекций, но и предупредить тяжелые осложнения и преждевременную смерть. Неспецифические эффекты вакцинопрофилактики и защита тех, кто больше всего в этом нуждается – такой была одна из тем научно-практической конференции «Инфекции и иммунитет», в рамках которой в ноябре состоялся ежегодный Вакцинный Саммит. Онлайн-мероприятие, которое состоялось при поддержке компании GSK […]
Специалисты Boeing обнаружили производственный дефект в частях самолетов 787 Dreamliner. Из-за этого компания усиливает проверки всех Dreamliner, сообщает The Wall Street Journal со ссылкой на отраслевых и правительственных чиновников. Издание отмечает, что из-за необходимости более тщательной проверки Boeing не сумел поставить клиентам ни одного самолета 787 Dreamliner. Беспрецедентный случай для этой модели, которая поставлялась бесперебойно […]
Акции технологического сектора росли в понедельник, в итоге Nasdaq Composite закрылся ростом, в отличие от других ключевых индексов. По итогам торгов Nasdaq Composite вырос на 62,17 пункта, или 0,5%, до 12440,04 пункта. S&P 500 снизился на 15,97 пункта, или 0,4%, до 3647,49 пункта. Технологический сектор был единственным из 11, завершившим день на позитивной территории. Dow […]
Украинское правительство приняло решение увеличить антидемпинговые тарифы на импорт минеральных удобрений с территории РФ. Теперь импорт нитрата аммония будет облагаться налогом в размере 29,25%. Профильное министерство утверждает, что причиной введения новых тарифов стали непрекращающиеся нарушения со стороны российских импортёров. которые для того, чтобы избежать уплаты налогов, нарушали импортные процедуры. К примеру, изменяли название удобрение перед […]
Далее
В рамках программы релокации уже 678 украинских предприятий переместили свои мощности из областей, где идут боевые действия, в более безопасные регионы. Об этом сообщает Минэкономики. Большинство компаний переместили свои мощности во Львовскую (24,6% релокированных предприятий), Закарпатскую (16,1%) и Черновицкую (11,4%) области. Из них 68% (467 предприятий) уже возобновили свою работу. Среди предприятий уже возобновивших свою деятельность […]
Далее
26 ноября 2019 ведущий европейский разработчик и производитель технологического оборудования для многофункциональных спортивных объектов компания ColosseoEAS объявит об официальном выходе на рынок Украины. Компания ColosseoEAS с 2005 года широко известна в мире своими решениями в области презентации игрового шоу, мультимедийных технологий, судейских и спортивных систем, безопасности. На сегодня в Украине специалисты ColosseoEAS успешно реализовали два […]
Далее
28 июля состоятся биржевые торги акций «Мотор Сич». Об этом сообщается на информационном портале ФГФЛО. Фонд гарантирования вкладов выставляет на торги, которые пройдут на «Украинской бирже», акции известного производственного предприятия «Мотор Сич». Акции будут торговаться двумя отдельными лотами: 10 тысяч 200 штук, 9 тысяч 188 штук. Заявленная стартовая цена этих лотов составляет 43, 5 миллионов […]
Далее
Акции JPMorgan отреагировали ростом на объявление финансовых результатов 2 квартала, закончившегося 30 июня. С начала года акции JPMorgan потеряли почти 30%, так как мировая пандемия COVID-19 нанесла удар по мировой экономики, а Федеральная Резервная Система США снизила ставки до нулевого уровня, что сильно сокращает прибыльность банковского сектора. JPMorgan, крупнейший банк США по размеру активов, сообщил […]
Далее
Крупный американский авиаперевозчик Republic Airways объявил о том, что находится в стадии банкротства. Осведомленные источники сообщают, что компания обратилась в суд за защитой от кредиторов. Одной из главных причин банкротства аналитики называют недостаток квалифицированного персонала – а именно летчиков, в результате чего компании пришлось приостановить эксплуатацию большого количества самолетов. Руководитель компании заявил, что Republic Airways […]
Далее
Власти в очередной раз попытаются продать ряд крупных предприятий, облэнерго, а также Президент Отель и Аграрный фонд. Кабинет министров обнародовал перечень объектов большой приватизации госсобственности на 2019 год. Фонд госимущества обязали обеспечить конкурсный отбор советников для подготовки к приватизации и продаже объектов госсобственности; в случае отсутствия кандидатур советников обеспечить продажу без их привлечения; подавать в […]
Далее
Инвесторы Королевства Саудовская Аравия заинтересованы в приобретении агропредприятий в Украине. Об этом рассказал руководящий директор SALIC Халед Аль-Абуд во время II Саудовско-Украинского аграрного бизнес-инвестиционного форума. «Один из ключевых вопросов для саудовских компаний — вопрос рынка земли, позволит ли власть покупать землю иностранцам. Также потенциальные инвесторы хотят знать, как в Украине власть относится компаниям, которые уже […]
Далее
Мессенджер Telegram ставит целью сохранять нейтралитет и не становиться «игроком в геополитику». Об этом заявил его основатель Павел Дуров в интервью пропагандисту Такеру Карлсону, сообщает Reuters. По словам Дурова, Telegram хочет быть «политически нейтральным». Обвинение в том, что мессенджер подконтролен властям России, он отверг, заявив, что их якобы распространяют конкуренты. В настоящее время Telegram пользуется 900 млн […]
Далее
Европейская комиссия в ближайшее время сообщит о выделении макрофинансовой помощи Украине — ее размер может превысить €1 млрд. Об этом заявил президент Украины Владимир Зеленский.«Такое решение является проявлением солидарности в трудные времена, а также свидетельствует о том, что Украина не ошиблась, сделав европейский выбор», — отметил Зеленский.Еврокомиссия одобрила решение выделить в общей сложности три миллиарда […]
Далее
Быстрое развитие потребительского кредитования привело к сокращению портфеля неработающих кредитов, отметили в Нацбанке. По итогам четвертого квартала 2018 года чистые гривневые кредиты физическим лицам в Украине выросли на 6,7%, а за полный год – на 34,1%. «Самые высокие темпы роста зафиксированы в частных (+54,2%) и государственных банках (+49,0%)», – говорится в сообщении регулятора. В Нацбанке […]
Далее
В сезон сахорования, который прошел в Украине 3 сентября, начали один за другим открываться сахарные заводы. Целых 5 новых предприятий по изготовлению сахара. Вот и есть, сладкая жизнь по украински. Огласка миру по поводу данной новости пришла после официального сообщения от Национальной ассоциации производителей сахара в Украине “Укрцукор”. Еще в последний день лета, стартовала работа […]
Далее
Две ведущие американские авиакомпании — American Airlines и United Airlines — начнут масштабные сокращения, так и не дождавшись от Конгресса США решения по продлению программы финансовой помощи для бизнеса, серьезно пострадавшего от пандемии коронавируса. Как сообщает The Wall Street Journal, American Airlines планирует сократить 19 тыс. сотрудников, United Airlines — 13,4 тыс. В своем письме […]
Далее
В связи с сокрытием информации об хакерской атаке и киберкраже личных данных пользователей услуг компании Uber, нечестными деловыми отношениями с клиентами, сокрытием фактов утечки информации, отсутствием корпоративной ответственности, стартовало официальное расследование в нескольких странах мира: Италии, Великобритании и США. Кроме этого расследованием по факту хищения персональных данных 57 миллионов человек займется Федеральная торговая комиссия США. […]
Далее
